Похоже, что Birkenstock выходит на Нью-Йоркскую фондовую биржу с оценкой в 8,6 миллиардов долларов. Согласно заявлению компании, немецкий производитель сандалий во вторник вечером оценил стоимость своего IPO в 46 долларов, что находится в диапазоне от 44 до 49 долларов, который ранее прогнозировался компанией. Это цена, которую заплатят институциональные инвесторы, участвующие в размещении.
Затем эти игроки развернутся и начнут продавать акции на открытом рынке в среду утром, передав стоимость 249-летнего производителя сандалий в руки более широкого рынка. Ставки в этом предложении высоки, и не только для L Catterton, которая приобрела контроль над компанией в 2021 году. После продолжительной засухи рынок потребительских IPO переживает некоторый подъем. Коммерческий благотворительный магазин Savers Value Village, ресторан быстрого питания Cava Group Inc.
Летом компания Oddity Tech, специализирующаяся на косметических и велнес-технологиях, при поддержке L. Catterton, стала публичной. Громкая компания Birkenstock выводит эту тенденцию на новый уровень. Если акции покажут хорошие результаты, это может помочь другим потребительским компаниям, которые, как говорят, хотят стать публичными, в том числе Skims Ким Кардашьян, Vuori, поддерживаемой Softbank, или Golden Goose, поддерживаемой Permira. Это позволило бы Birkenstock опередить следующую волну IPO. Последняя волна прошла не так успешно в 2021 году, когда такие компании, как Allbirds Inc. И Rent the Runway Inc. вмешалась, когда рынок был на подъеме и инвесторы были готовы сделать ставку на то, что репутация бренда и его рост приведут к прибыли. Теперь, когда многие из этих планов не оправдались, инвесторы больше обращают внимание на компании, которые немного более старомодны в плане прибыли и зарабатывают деньги.
И Биркенсток подходит по всем параметрам. За девять месяцев, закончившихся 30 июня, скорректированная прибыль компании увеличилась на 47 процентов до 182 миллионов евро, в то время как выручка увеличилась на 21 процент до 1,1 миллиарда евро, а количество проданных единиц выросло на 5 процентов. Но Уолл-стрит в целом скажет свое слово в среду, когда акции начнут торговаться под тикером “БИРК”.
